ENG
Инвестиции

«Большая тройка» криптовалют: анализ и прогноз на неделю

Оправдались худшие варианты из предыдущих прогнозов. У трейдеров, державших длинные позиции по паре BTC/USD (биткоин/доллар США), сработали стопы. У трейдеров по двум другим парам не возникло возможностей покупать. Рынок находится в состоянии отката. Торговать против доминирующего бычьего тренда было бы рискованно, но и о том, чтобы держать длинные позиции, не может быть и речи. По всей видимости, быкам нужно взять тайм-аут, на какое время — покажут фундаментальные факторы этой недели, в первую очередь, ставший печально известным на предыдущей неделе «китайский фактор».

© Александр Лычагин / Фотобанк Лори

BTCUSD (Биткоин/доллар США)

Пара находится в состоянии отката, у трейдеров, державших длинные позиции в соответствии с предыдущими рекомендациями, сработали стопы. Однако нисходящий канал, в котором двигалась пара в течение недели, был сломан, и сейчас ситуация больше напоминает боковой тренд.

Как и ожидалось, основным драйвером снижения был Китай. «Час Х» настал 15 сентября, когда крупные китайские криптовалютные биржи OkCoin и Huobi, а также более мелкие — ViaBTC, YoBTC и Yunbi — сообщили о прекращении торгов криптовалютами. Как только агентства Reuters и Bloomberg опубликовали информацию, пара ускорила падение, быстро достигнув тех уровней, на которых в прошлом прогнозе рекомендовалось ставить стопы. Тем не менее, на графике видно: и до этих новостей падение уже имело место, просто оно выглядело графически не таким отвесным. Фактически рынок готовился к худшему, когда же у быков стали в массовом порядке срабатывать стопы, произошло то, что мы видим на графике:

Подобного падения не наблюдалось с января 2015 года, что связано с высокой долей операций с криптовалютами, совершаемых на китайских торговых площадках: 23% от всего количества операций по всему миру, по разным оценкам, до 90% мирового оборота. Добавили негатива и новости с Запада: как уже писал «Инвест-Форсайт», генеральный директор инвестиционного банка JP Morgan Джейми Даймон обрушился с критикой на криптовалюты, заявив, что они еще хуже, чем «тюльпанная лихорадка» (афера, происходившая в Нидерландах в 17 веке; примечательно, что в этом году вышел одноименный художественный фильм об этой финансовой пирамиде, что на фоне дискуссий по поводу криптовалют «как бы намекает»). По мнению Даймона, криптовалюты являются финансовыми пузырями, которые скоро лопнут.

Вместе с тем, не все так однозначно, и признаки превращения падения во флэт-тренд — тому подтверждение. В реальности китайские власти запретили проведение ICO, т.е. первичное размещение токенов, а также все биржевые операции. Соответственно, ряд китайских криптовалютных бирж прекратит свое существование. Однако это не означает полного запрета операций с криптовалютами в Китае: внебиржевой рынок будет существовать, а объема внебиржевых операций, совершаемых в Поднебесной, вполне достаточно, чтобы худо-бедно поддерживать курс пары BTC/USD. Мало того, все запреты касаются только резидентов Китая — нерезиденты по-прежнему смогут совершать операции на китайских торговых площадках, в т.ч. биржевых, поэтому поголовного закрытия бирж не будет, закроются только те, кто ориентирован на китайских клиентов.

Ситуация резко изменится, если в других странах также запретят биржевую торговлю биткоинами — для криптовалют это будет действительно тяжелым ударом. Также некоторый позитив (хотя не стоит его преувеличивать) для рынка несет высказывание основателя сайта Cryptocompare Чарльза Хейтера: на самом деле, сказал тот, доля Китая в операциях с биткоинами не превышает 10% от мирового объема. Другое дело, что неизвестно, откуда Хейтер взял такую информацию, в то время как авторитетные источники (Bloomberg, Reuters и т.п. ) называют цифры в районе 23-24%.

На данный момент рекомендация может быть только одна: ждать более внятных признаков возобновления восходящего тренда, а пока оставаться вне рынка.

ETHUSD (Эфириум — доллар США)

Несмотря на то, что в начале прошлой недели эфириум падал еще более быстрыми темпами, чем биткоин, восстанавливается он также быстрее, чем биткоин. Это видно на графике кросс-курса ETH/BTC, который сейчас направлен в краткосрочном временном масштабе вверх. В любом случае, делать бычьи прогнозы и давать рекомендации на покупку пока рано, однако перспективы восстановления на графике видны лучше, чем по предыдущей паре:

Что касается основных новостей, они аналогичны тем, которые влияют на курс биткоина: основное значение имеет ситуация в Китае. Кроме того, среди негативных для эфириума новостей можно отметить высказывания создателя эфириума Виталика Бутерина о том, что ICO являются пузырями. По его мнению, без монеты эти бизнес-модели работать не могут. Бутерин не дал конкретных названий проектов, выпускающих пузыри, однако его слова можно отнести и к его же детищу в том числе.

По его мнению, «мы находимся в пузыре, потому что все криптовалюты растут в цене, а у людей возникает ощущение, что они всегда будут расти». 

Остальные новости для пары скорее положительны, нежели отрицательны. 15 сентября стартовал краудсейл проекта децентрализованной биржи токенов эфириума KyberNetwork. 16 сентября он завершился, достигнув верхней границы в 200000 эфириумов. Всего в ICO приняли участие более 21 тыс. адресов, первоначально был установлен максимальный вклад с каждого адреса в размере 3,6 эфириума, но на следующий день ограничение было снято, что вызвало рост объема вкладов. Максимальный вклад составил 800 эфириумов.

Также, безусловно, положительное значение имеет новость из Франции: одна из крупнейших в мире страховых компаний, французская AXA Group, стала использовать публичный блокчейн эфириума для нового страхового продукта: страхования пассажиров от задержек рейсов. В случае задержки рейса на два или более часа пассажиры могут обратиться за выплатами. Страховой инструмент был разработан в рамках кампании по разработке продуктов «умного страхования». Использованы смарт-контакты, связанные с блокчейном, который выполняет как учет заключенных страховых договоров, так и является механизмом для осуществления страховых выплат. Однако пока выплаты производятся только в евро — но в ближайшее время те станут производиться в эфириумах, что, безусловно, окажет на пару повышательное влияние.

Таким образом, прогнозы более оптимистичны, чем по биткоину, однако явных технических признаков продолжения восходящего тренда в среднесрочном временном масштабе на данный момент нет, в связи с этим следует их ждать и ориентироваться на фундаментальные факторы; пока же рекомендация, как и в случае с биткоином, — оставаться вне рынка.

XRPUSD (Риппл/доллар США)

Ситуация с рипплом более медвежья, чем у двух предыдущих пар, хотя, как и в случае с биткоином, виден скорее флэт-тренд, чем понижательный, однако в сверхкраткосрочном масштабе график пары направлен вниз:

Каких-либо специфических фундаментальных факторов по рипплу нет. Есть только один основной фактор: китайский, который и надавил на пару на прошедшей неделе. В связи с этим думать об открытии позиций пока рано — ровно как и в случае с предыдущими валютами. Ситуация с дальнейшим движением пары пока неопределенная, и готовиться открывать новые позиции можно только в случае появления какого-либо фундаментального фона, в данном случае — положительного, поскольку против доминирующего тренда торговать по криптовалютам не рекомендуется.

Автор: Роман Мамчиц

Подписывайтесь на канал «Инвест-Форсайта» в «Яндекс.Дзене»
Загрузка...
Предыдущая статьяСледующая статья